2019.03.12 S-Oil

이번에는 30위안에 있는 에스오일을 적어볼텐데,

올해들어서 상승약발이 끝났지만 그 전까지는 좋은 주식이었다.

 

 

 

 

 

 

삼성전자는 지난 단타매도였던 47000원에서 좀 빠진 모양새이고

한전은 방어주로 35000원을 기준으로 오르락내리락 하고 있다.

 

그 이외에 막 사고 싶은 종목은 아직 없는 것 같다.

 

오늘은 29위에 당당하게 랭크된 에스오일을 살펴본다.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

에스오일의 화면을 보면 상승추세선을 하락돌파한게 보인다.

9만원지지가 실패하면 더 흘러내릴 가능성도 있어보인다.

 

최근 기관이 마구 내다던지고 있으며 외국인도 가세했다.

벨류상으로는 괜찮으며 에스오일은 배당으로 좋은 회사이다.

그러나 최근 실적이 좋지 못하면서 고점 갱신후 흘러내리는 중.

 

지난 2015년초에 사서 고점 돌파할때 정리하였는데 그 이후로도 많이 올랐다.

저점 3만원 후반에서 14만원 가까이 올랐으니 3배넘게 급등을 했다.

배당도 잘주고, 주가도 상승하는 효자종목이었는데

올해들어서는 험난한 움직임을 보여준다.

 

 

 

1) S-oil은 지금 9만원초반이 바닥일까? 아닐까?에 대한 의문이 있다.

그리고 최근 정유업종의 주가흐름과 오일사이클을 비교하며 보고 있는데

이 사이클이란게 딱 맞아떨어지지 않는 것 같다.

그래서 주가예상이 무척 어렵다.

 

정제마진이 확실히 개선되어 2019년 불을 뿜을 수 있나?

휘발유마진이 턴어라운드 될까?

 

어려운 문제다

 

 

 

2) S-oil의 안전마진을 대략적으로 때려맞춰보면 현재로서는 83000원정도가 나온다.

나중에 확실히 나오면 다시 계산해야겠지만 적어도 8만원 이상의 가격은 찍힐듯.

현재가격에서 만원만 더 떨어지면 매력적인 주가같다.

 

 

 

 

 

 

 

 

에스오일의 차트를 보면 저항구간인 11만5천원대가 무너지면서

하락폭이 깊어졌다.

 

과연 11만원대 회복이 가능할까? 현재로서는 힘들다고 생각하며

 

지지구간은 9만원아래~7만원중후반을 볼 수 있는데

76000원 정도면 장기적인 시각에서 완전 매력적인 주가같다.

천천히 분할적립하기 좋을 듯.

 

 

결론: 현재로서는 에스오일 9만원 돌파하락을 기다리면 좋은 매집기회가 오지 않을까?

만약 9만원 지지반등이 되면 따라 들어가면 되는데

실적이 앞으로 어떻게 찍힐지는 미지수이다.

 

 

 

 

 

 

 

감사합니다.